<汇港通讯> 中信里昂发表报告,维持金山软件(03888)「跑赢大市」评级,并将目标价从29.5港元上调26.1%至37.2港元,基於预测变化,以及小米与金山生态系统在新框架协议下可能产生更好的协同效应,减低控股公司估值折让。该行将金山软件的2024/25年净利预测,上调26%/14%,以反映对游戏的更高预测。
报告指,2024年第三季游戏收入和利润超预期,游戏收入按年增78%。今年游戏业务表现强劲,或会为2025财年奠定较高的基数。2025年将推出5款新游戏,渠道仍然稳固。 (LF)
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