我们是中国一家快速成长的民营保险服务集团。自成立以来，我们以价值创造为主线，致力於为客户提供专业的风险保障及综合服务解决方案。
我们通过阳光人寿经营寿险和健康险业务，为客户提供人寿保险、健康保险和意外保险等约140种产品；主要通过阳光财险经营财产险业务，为客户提供涵盖机动车辆险、意外伤害和短期健康险、保证险、责任险、农业险和企业财产险等超过4,000种财产险产品；主要通过阳光资管对保险资金进行运用管理。
・根据中国银行保险监督管理委员会（「中国银保监会」）及保险行业协会公布的数据，以原保险保费收入计，於2020年，阳光人寿的市场份额为1.7%，在中国91家人身险公司中排名第12位。
・根据中国银保监会及保险行业协会公布的数据，以原保险保费收入计，於2020年，阳光财险的市场份额为2.7%，在中国87家财产险公司中排名第7位。
・截至2022年6月30日，本集团的总投资资产规模为人民币416,267百万元。於2019年、2020年、2021年，以及截至2022年6月30日止六个月，我们的总投资收益率分别为5.8%、6.5%、5.4%及4.2%（经年化）。
我们於往绩记录期内取得了良好的经营成效。我们的总保费收入由2019年的人民币87,907百万元增加至2021年的人民币101,759百万元；我们归属於母公司股东的净利润由2019年的人民币5,086百万元增加至2021年的人民币5,883百万元；我们的资产总额由截至2019年12月31日的人民币332,558百万元增加至截至2021年12月31日的人民币441,623百万元。截至2022年6月30日止六个月，我们的总保费收入及归属於母公司股东的净利润分别为人民币62,952百万元及人民币1,727百万元。截至2022年6月30日，我们的资产总额为人民币473,637百万元。2019年、2020年、2021年及截至2022年6月30日止六个月，我们的平均净资产收益率分别为11.0%、10.6%、10.3%及6.1%（年化）。
我们拥有均衡发展的保险业务，主要包括人身险业务和财产险业务。
我们通过遍布全国的分销和服务网络向个人和团体客户提供多样化的保险产品及服务。截至2022年6月30日，阳光人寿和阳光财险拥有共2,855家分支机构，其中分公司68家，中心支公司、支公司及营销服务网点共2,787家，覆盖了中国全部省、直辖市、自治区、94.3%的地级市及63.0%的区县。同时，我们还拥有2,083家专属代理门店，进一步扩大了营业网点的覆盖范围。截至2022年6月30日，阳光人寿营销员人力约6.2万人，银保渠道销售人员逾5,400人，并通过27,628个银行保险渠道网点销售人身险产品。截至2022年6月30日，阳光财险营销员人力约4.4万人，内部销售人员约1.5万人。我们拥有庞大的客户群体，截至2022年6月30日，我们拥有约3,150万名个人客户和约80万家团体客户。
阳光财险的综合成本率於2020年超出100%，主要由於阳光财险非机动车辆险的综合成本率於2020年超出100%。阳光财险的综合成本率於2021年超出100%，主要由於阳光财险机动车辆险的综合成本率於2021年超出100%。
2020年赔付率上升由於车险赔付率和非车险赔付率的上升：其中，车险赔付率上升的主要原因是当年人身损害赔偿城乡统一标准在全国各地陆续落地实施，导致存量保单的赔款明显上升；非车险赔付率上升的主要原因是受疫情影响，保证险业务客户短期还款能力受到较大冲击，导致2020年赔款支出同比增加，赔付率上升。
2021年赔付率上升主要由於车险赔付率上升，主要原因为(i)中国银保监会於2020年9月出台的行业车险综合改革的影响，令车均保费减少，但风险保障程度与范围显着提高；(ii)2021年河南洪灾导致损失和索赔增加。
截至2022年6月30日的六个月内的赔付率有所改善的主要原因为车险、责任险和企财险赔付率的下降。一是车险方面，公司持续优化「车险智能生命表」，依托大数据和人工智能算法，持续提升定价能力积极应对行业车险综合改革，业务筛选能力显着增强。具体而言，我们根据客户车辆品牌、车价、近三年出险次数等信息，在传统精算定价模型基础上，依托大数据技术和人工智能算法，预测车险客户风险水平。针对风险较低客户采用了相对有竞争优势的价格策略、针对高风险业务严格管控，提升了业务选择能力。二是非车方面，我们着力提升风险识别和产品定价能力，按照分产品、分行业、分地区进一步细分终极赔付率评估和应用规则，提升定价准确性。比如公司会设立例如《终极赔付率调整规则》等内部政策或规则，根据分产品、分行业、分地区的过往赔付水平、重大赔案发生情况，结合当前风险变化对同类标的终极赔付率进行评估，在此基础上，结合具体标的的个体风险确定该标的终极赔付率。同时，相比於2020全年和2021全年，2022年上半年并未出现严重的自然灾害，存在季节性影响。
资料来源: 阳光保险 (06963) 招股书 [公开发售日期 : 2022/11/30) |