12月1日|華泰證券研報認為,上週,隨着12月美聯儲降息預期回升,A股縮量反彈。從ETF期權隱含波動率以及資金面變化看,短期市場情緒有所修復。結構上,超跌修復是景氣結構邊際變化有限下的共識。展望看,12月有望迎來基本面預期及宏觀流動性改善、政策及產業主題催化以及籌碼壓力消化的先後落地,春季躁動或提前啟動。建議佈局“春躁”中的高勝率方向,成長與週期均衡配置高性價比的細分方向。前者關注航空裝備以及AI鏈相關的儲能和電網及電源設備。後者關注化工以及能源金屬。此外,大金融及部分高性價比的消費,如白酒以及to C消費建材等,仍是中期中國資產重估的底倉選擇。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯