摩根士丹利發表研究報告指,中國海外(00688.HK) -0.200 (-1.631%) 沽空 $1.93千萬; 比率 20.260% 在內地主要發展商中擁有最佳的土地儲備及資產負債表,但由於其土儲顯著減少,加上宏觀經濟疲弱及實體市場復甦崎嶇不平,都可能繼續拖累其中期盈利及股息。
大摩下調中海外2024至2026年各年毛利率預測約1個百分點,以反映房價持續下滑。而且集團的資產減值損失較預期高,該行將集團2024至26年各年每股盈測分別調低18%、18%及16%,並將目標價降7%,由13.8元下調至12.8元,認為其估值相當於前瞻市盈率8倍(高於同業)屬合理(H股同業介乎6至8倍),評級由「增持」降至「與大市同步」。(sl/da)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2025-02-05 12:25。)
AASTOCKS新聞