1. 10月17日(週四)美股盤前，美股三大股指期貨齊漲。截至發稿，道指期貨漲0.17%，標普500指數期貨漲0.41%，納指期貨漲0.80%。

2. 截至發稿，德國DAX指數漲0.60%，英國富時100指數漲0.40%，法國CAC40指數漲1.18%，歐洲斯托克50指數漲0.78%。

3. 截至發稿，WTI原油漲0.24%，報70.56美元/桶。布倫特原油漲0.26%，報74.41美元/桶。

市場消息

9月零售銷售數據今晚公佈。強於預期的經濟數據幫助推動了“不降息”的討論。投資者將看到美國經濟狀況的另一個指標，即今晚北京時間20：30公佈的9月份零售銷售報告。經濟學家預計，9月份零售銷售額較上月增長0.2%;8月份增長0.1%，打破了經濟學家預測的下降趨勢。以Thomas
Simons為首的傑富瑞經濟團隊上週五在給客户的報告中寫道：“零售銷售尤其可能成為影響市場的重要因素，因該數據的差異加大，且對消費者健康狀況的審視已加強。我們要警告的是，人們不應過於深入地解讀與共識(上行或下行)相反的預測，因為零售銷售衡量支出的權重非常大，主要是商品支出，而不是服務支出，而且是以名義價格衡量的。

傳奇投資人德魯肯米勒：銀行與加密貨幣齊漲，市場“非常確信”特朗普將獲勝。為索羅斯管理基金逾十年的知名對衝基金經理斯坦·德魯肯米勒(Stan
Druckenmiller)週三在接受採訪時表示，在過去的12天裏，市場似乎“非常確信特朗普會贏”，並稱“你可以在銀行股及加密貨幣市場中看到這一點”。德魯肯米勒表示，在下個月的美國總統大選之前，市場正消化特朗普獲勝的預期。不過，他不會投票給特朗普或副總統卡瑪拉·哈里斯。德魯肯米勒稱特朗普是一個“吹牛大王”，並暗示他沒有足夠的尊嚴來擔任總統，同時他説哈里斯擔任總統將對商業不利。並未給任何一位候選人捐款的德魯肯米勒説：“當我去投票站時，我可能會寫某個人的名字。”

德銀：若共和黨“橫掃”美國大選，美元將獲重大提振。德意志銀行表示，如果共和黨在即將到來的美國大選中大獲全勝，即在特朗普當選總統、共和黨控制國會的情況下，美元將獲得重大提振。以George
Saravelos為首的德銀策略師表示，這樣的選舉結果可能會推高債券收益率，因為共和黨承諾將以減税的形式推出關税和財政刺激措施。在這種情況下，策略師建議買入美元兑歐元、墨西哥比索和韓元。相比之下，如果民主黨總統候選人哈里斯當選美國總統、民主黨獲得國會控制權，德銀策略師建議買入新興市場貨幣，並賣出美元兑日元，預計日本央行將有繼續收緊貨幣政策的餘地。

高盛：預測美聯儲還將連續六次降息25個基點。高盛週三表示，預計美聯儲將在2024年11月至2025年6月期間每次會議連續降息25個基點，最終利率區間為3.25-3.5%。上個月，美聯儲將隔夜利率下調了50個基點，理由是對通脹將繼續回落至2%的年度目標的信心增強。隔夜利率目前在4.75%-5.00%之間，這一利率指導着銀行間支付的利率，並影響着消費者的利率。根據CME美聯儲觀察工具，市場目前預計美聯儲下次會議降息25個基點的可能性為92.1%，維持利率不變的可能性僅為7.9%。高盛還表示，預計歐洲央行將在週四的貨幣政策會議上降息25個基點，並指出，它預計接下來將每次連續降息25個基點，直到2025年6月政策利率達到2%。

個股消息

黑石集團(BX.US)      Q3每股收益增1162%，總收入達36.6億美元。黑石在第三季度的財務表現顯著提升，其非公認會計准則下的每股收益達到1.01美元，較去年同期的0.08美元實現了顯著增長。這一增長主要得益於其貸款部門的強勁推動，使得可分配利潤同比增長5.5%，達到了12.8億美元。在收入方面，黑石集團實現了36.6億美元的總收入，較去年同期增長了57.8%，增加了13億美元。根據公認會計原則(GAAP)計算的每股收益為1.02美元。此外，公司的總管理資產(AUM)達到了11,076億美元，其中收費資產AUM為8,205億美元，永久資本AUM為4,347億美元。在資金流動方面，黑石集團本季度實現了405億美元的資金流入。

Elevance Health(ELV.US)      Q3淨利潤降22%，營收超預期達451.1億美元。Elevance
Health第三季度淨利潤為10.1億美元，合每股4.36美元，相較去年同期的13億美元，即每股5.45美元有所下降。儘管調整後的每股收益為8.37美元，低於分析師預期的9.66美元，但公司的營業收入從428.5億美元增長到了451.1億美元，超出了FactSet分析師預計的434.7億美元。本季度營收比去年同期增加了18億美元，達到138億美元，這一增長主要得益於Carelon服務的增長能力和CarelonRx產品營業收入的提升。展望未來，Elevance調整了其對2024年的財務預期。公司現在預計2024年調整後的每股收益約為33美元，低於之前預期的每股37.20美元。

財報前瞻 |
奈飛(NFLX.US)      Q3財報公佈在即，市場預期淨利潤同比增長33%。奈飛將於美東時間10月17日(週四)公佈第三季度財務業績。分析師預計，奈飛Q3營收為97.7億美元，同比增長14%;預計淨利潤為22.3億美元，同比增長33%;預計攤薄後每股收益為5.11美元，上年同期為3.73美元。與此同時，分析師預計，奈飛截至第三季度末的全球用户數將達到2.86億，較上一季度增長約400萬，較上年同期增長約3000多萬。奈飛此前表示，將從2025年開始停止報告用户數據，轉而關注財務指標。

美國鋁業(AA.US)      Q3同比扭虧為盈，EPS大超預期。美國鋁業第三季度業績。數據顯示，該公司Q3營收為29.0億美元，同比增長12%，不及市場預期的29.5億美元;淨利潤為9000萬美元，上年同期虧損1.68億美元;調整後每股收益為0.57美元，好於市場預期的0.33美元。第三季度，氧化鋁產量環比下降4%，至244萬噸，主要原因是Kwinana冶煉廠停產。鋁產量環比增長3%，達到55.9萬噸，主要是由於Alumar冶煉廠重啟持續取得進展。出貨量方面，第三方氧化鋁出貨量環比下降9%，主要是由於交易量減少。鋁出貨量環比下降6%。調整後EBITDA為4.55億美元，環比增長1.3億美元，主要是由於氧化鋁價格上漲和原材料成本下降。

業務復甦緩慢，諾基亞(NOK.US)      Q3銷售額不及預期。諾基亞Q3淨銷售額為43.26億歐元，同比下降8%，不及分析師普遍預期的47.3億歐元。經調整的營業利潤為4.54億歐元，同比增長9%;經調整的每股收益為0.06歐元，上年同期為0.05歐元。經調整的毛利率為45.7%，較上年同期提升490個基點。經調整的營業利潤率為10.5%，較上年同期提升160個基點，好於分析師普遍預期的9.5%。展望未來，諾基亞仍預計，2024年調整後營業利潤在23億歐元至29億歐元之間。

芯片行業迎來“強心針”!AI強勁需求助推，台積電(TSM.US)      Q3利潤大增54%。由於英偉達(NVDA.US)      人工智能芯片的強勁銷售抵消了移動芯片領域的低迷，台積電第三季度利潤大增54%。這家英偉達和蘋果(AAPL.US)      的主要芯片製造商第三季度淨利潤達3253億新台幣(合101億美元)，分析師平均預期為2993億新幣。同期營收增長39%。今年以來，台積電股價飆升逾70%，超過了許多亞洲最大的科技公司，這反映出外界對其人工智能業務的高期望。該公司7月還上調了對2024年營收的預期，強調了微軟(MSFT.US)      和亞馬遜(AMZN.US)      等公司對人工智能基礎設施的持續支出預期。人工智能的穩步採用也應有助於推動iPhone和其他電子產品的銷售。

被中國點名“安全漏洞問題頻發”之後，英特爾(INTC.US)      最新表態來了。“英特爾中國”微信公眾號發表最新動態，強調英特爾已經注意到相關媒體的報道，
並表示作為一家在華經營近40年的跨國公司，英特爾嚴格遵守業務所在地適用的法律和法規。英特爾中國表示，英特爾始終將產品安全和質量放在首位，一直積極與客户和業界密切合作，確保產品的安全和質量。“我們將與相關部門保持溝通，澄清相關疑問，並表明我們對產品安全和質量的堅定承諾。”英特爾中國通過其微信公眾號發文表示。

重要經濟數據和事件預告

北京時間20:30：美國10月費城聯儲製造業指數、美國9月零售銷售月率(%)、美國截至10月12日當週初請失業金人數(萬)。

北京時間21:15：美國9月工業產出月率(%)。

北京時間22:00：美國8月企業庫存月率(%)、美國10月NAHB房產市場指數。

北京時間23:00：美國截至10月11日當週EIA原油庫存變動(萬桶)。

次日北京時間凌晨04:00：美國8月外資淨買入長期證券(億美元)。

北京時間22:00：IMF總裁格奧爾基耶娃在IMF和世界銀行年會前發表講話。

北京時間23:00：2025年FOMC票委、芝加哥聯儲主席古爾斯比在一場年度會議上致歡迎詞。

業績預告

週五早間：奈飛(NFLX.US)     

週五盤前：寶潔(PG.US)      、美國運通(AXP.US)      、斯倫貝謝(SLB.US)